Lohnen sich Immobilien als Kapitalanlage heute noch?

Uns ist allen bekannt, wie stark die Immobilienpreise in den letzten Jahren in den Großstädten gestiegen sind. Es bleibt nun aber die Frage offen, inwieweit sich heute eine Immobilie noch als Kapitalanlage lohnt?

Frankfurt am Main hat die zweithöchsten Quadratmeter Kaufpreise in ganz Deutschland

(Quelle Foto: https://unsplash.com/photos/q18A6PEaQ6U)

Fakten:

- Die Kaufpreise für Immobilien sind in den letzten 16 Jahren in Deutschland im Schnitt um 65% angestiegen

- In Metropolregionen sogar um 82%

- Die Mietpreise sind allerdings nur um 21% während dieses Zeitraums in Deutschland gestiegen

(Quelle: Statista)

Der Grund für diese Entwicklung ist in erster Linie ein niedriges Zinsniveau. Das Geld auf der Bank bringt keinen Gewinn mehr, zum Teil muss man sogar für einen gewissen Einlagebetrag zahlen. Im Umkehrschluss war es allerdings noch nie so günstig, Schulden zu machen.

Prinzip Immobilien als Kapitalanlage

Das Grundprinzip hinter einem Immobilieninvestment besteht darin, dass man mit einem geringen Eigenkapitalaufwand (10%-20% des Kaufpreises) eine Immobilie anzahlt. Der Rest wird von der Bank finanziert. Durch die Mieteinnahmen wird die Tilgungsrate an die Bank, die Zinskosten und die nicht umlagefähigen Kosten (z.B. Hausverwaltung) gedeckt. Der Mieter zahlt einem somit den Kredit ab und irgendwann gehört einem die Immobilie vollständig. Selbst hat man dafür lediglich die Anzahlung zu Beginn getätigt.

Nun zur Anfangsfrage: Lohnt sich eine Immobilie als Kapitalanlage noch?

In den aktuellen Metropolregionen ist oftmals nicht mehr möglich diese Kosten durch die Mieteinnahmen zu decken, dort muss man als Käufer meistens draufzahlen. Allerdings gibt es noch viele Regionen in Deutschland, wo man passende Objekte finden kann. Beispielsweise das Ruhrgebiet, große Teile in Ostdeutschland und zum Teil auch in Randgebieten von Städten. Es ist also durchaus noch möglich, gute Immobilien Deals zu machen.

Wenn man eine Immobilie gefunden hat, bei der die Mieteinnahmen alle Kosten decken, ist es nicht mehr so wichtig, ob wir vielleicht aktuell eine Immobilienblase haben oder nicht. Selbst wenn der Preis für die Immobilie in 10 Jahren im Extremfall nur noch 85% des ursprünglichen Kaufpreises beträgt, laufen die Mieteinnahmen und Rate an die Bank beständig weiter und man hat am Ende des Tages nur die 10%-20% des Kaufpreises als Eigenkapital eingebracht.

Unsere Tipps für ein erfolgreiches Immobilieninvestment:

-> Suche außerhalb deines Wohnortes: Wenn du in München zuhause bist, wird es wahrscheinlich schwer einen attraktiven Immobiliendeal zu finden. Schaue eher etwas außerhalb nach einem passenden Objekt.

-> Kalkuliere genau: Beachte alle Faktoren in deiner Berechnung, beispielsweise ein anderes Zinsniveau in der Zukunft, oder ausreichend Rücklagen für zukünftige Reparaturen.

-> Steuern sparen: Durch ein Immobilieninvestment hast du viele Möglichkeiten Steuern zu sparen, davon solltest du Gebrauch machen.

-> Nutze den Hebel der Bank: Für Immobilien sind Banken meistens gerne bereit, Kredite auszustellen. Davon solltest du Gebrauch machen, um den Hebel auf dein eingesetztes Eigenkapital zu erweitern (Vorsicht: Achte allerdings darauf, dass dein Verschuldungsgrad nicht zu hoch wird).

Mit diesem Gutscheincode erhältst du 15% auf den ImmoCalc von immobilienberechnen.de. Das Tool berechnet die alle relevant Werte für deine Immobile. Darunter fallen verschiedene Renditekennzahlen, Tilgungsdauer, Zinskosten, Vermögensaufbau und vieles mehr. Auf der anderen Seite liefet dir der ImmoCalc noch Inhalte zu den anderen Themen die mit einer Immobilieninvestition einhergehen. Zum Beispiel die zu prüfenden Dokumente, die Thematik der Bankfinanzierung, Mängel bei einer Besichtigung entdecken oder die Steuerbesonderheiten durch Immobilien als Kapitalanlage.

Gutscheincode: finanzmemes15